Carlyle Group Inc

นิเด็ค ผู้ผลิตมอเตอร์รายใหญ่ เปิดเผยเมื่อวันที่ 30 ว่ากำลังพิจารณาขายนิเด็ค คอมโพเนนต์ส ซึ่งเป็นบริษัทลูกด้านชิ้นส่วนอิเล็กทรอนิกส์ และเคยใช้ชื่อเดิมว่าคอปัล อิเล็กทรอนิกส์ โดยขณะนี้อยู่ระหว่างเจรจากับคาร์ไลล์ กองทุนการลงทุนสัญชาติสหรัฐฯ และคาดว่ามูลค่าการขายจะสูงกว่า 1 แสนล้านเยน ทั้งนี้ นิเด็คกำลังพิจารณาบันทึกขาดทุนจากการด้อยค่าครั้งใหญ่หลังจากพบการตกแต่งบัญชี จึงมองว่าการขายบริษัทลูกที่เป็นธุรกิจหลักจะช่วยเสริมความแข็งแกร่งของฐานะการเงิน

นิเด็คยืนยันเมื่อวันพุธว่ากำลังอยู่ในขั้นตอนสุดท้ายของการเจรจาขายบริษัทลูกด้านชิ้นส่วนอิเล็กทรอนิกส์อย่างนิเด็ค คอมโพเนนต์ส ให้กับบริษัทไพรเวทอิควิตีสัญสหรัฐอย่างคาร์ไลล์ กรุ๊ป ในดีลที่คาดว่าจะมีมูลค่ามากกว่า 1 แสนล้านเยน หรือ 636 ล้านดอลลาร์ การขายครั้งนี้จะถือเป็นการขายบริษัทลูกขนาดใหญ่ครั้งแรกของนิเด็ค ผู้ผลิตมอเตอร์ความแม่นยำสูงรายใหญ่ที่สุดในโลก และมีเป้าหมายหลักเพื่อเร่งการฟื้นฟูกิจการด้วยการปรับโครงสร้างการดำเนินงานให้กระชับขึ้น นิเด็ค คอมโพเนนต์ก่อตั้งขึ้นในปี 1967 ในชื่อโคปาล อิเล็กทรอนิกส์ และกลายเป็นบริษัทลูกที่ถือหุ้นทั้งหมดโดยนิเด็คในปี 2014 มีรายงานว่าบริษัทกำลังเผชิญค่าใช้จ่ายจากการด้อยค่าสินทรัพย์ 1 ล้านล้านเยน หรือ 6.3 พันล้านดอลลาร์ ขณะที่ต้องรับมือกับผลกระทบจากเรื่องอื้อฉาวด้านธรรมาภิบาลครั้งใหญ่ในช่วงปีที่ผ่านมา และเมื่อวันอังคารได้ประกาศว่ามิสึยะ คิชิดะ ประธานและซีอีโอได้ลาออกโดยมีผลทันที นิเด็คยังยืนยันว่าจะเปิดเผยผลประกอบการไตรมาสที่สามและปีงบประมาณ 2026 ที่ล่าช้ามาเป็นเวลานานในวันพุธนี้ และหุ้นของบริษัทพุ่งขึ้น 6.5% เมื่อวันพุธ โดยมีแนวโน้มจะพลิกกลับจากสองวันที่ร่วงลงอย่างหนัก

อุตสาหกรรมน้ำมันของแคนาดาบันทึกมูลค่าการควบรวมและซื้อกิจการได้กว่า 3 หมื่นล้านดอลลาร์นับตั้งแต่ต้นปีนี้ โดยวอลล์สตรีทคาดว่ายอดรวมสุดท้ายจะแซงระดับ 5.3 หมื่นล้านดอลลาร์ที่ทำได้ในปี 2017 ราจ ซิงห์ ประธานเจ้าหน้าที่บริหารของ Fuelled Inc. ซึ่งตั้งอยู่ในเมืองคาลการี กล่าวว่าคลื่นดีลครั้งนี้เกิดจากราคาน้ำมันและราคาสินทรัพย์ที่สูงขึ้นท่ามกลางความขัดแย้งในตะวันออกกลาง มากกว่าจะมาจากการขายสินทรัพย์ในภาวะวิกฤต ไฮไลต์ของปีนี้คือดีลที่เชลล์เข้าซื้อกิจการ Arc Resources มูลค่า 1.64 หมื่นล้านดอลลาร์ ซึ่งเพิ่มกำลังการผลิต 370,000 บาร์เรลเทียบเท่าน้ำมันดิบต่อวันให้กับเชลล์ และดันอัตราการเติบโตของการผลิตต่อปีที่คาดการณ์ไว้จากร้อยละ 1 ขึ้นเป็นราวร้อยละ 4 ไปจนถึงปี 2030 ในอีกดีลหนึ่ง Tamarack Valley Energy และ Headwater Exploration ประกาศควบรวมกิจการแบบแลกหุ้นทั้งหมดมูลค่า 1 หมื่นล้านดอลลาร์แคนาดา หรือ 7.25 พันล้านดอลลาร์ ก่อตั้งเป็นผู้ผลิตน้ำมันจากแหล่ง Clearwater รายใหญ่ที่สุดที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์และดำเนินธุรกิจเพียงอย่างเดียว โดยคาดว่ากำลังการผลิตจะเกิน 80,000 บาร์เรลเทียบเท่าน้ำมันดิบต่อวัน นอกจากนี้ Carlyle ยังจัดตั้ง Avenrock Energy เพื่อเข้าซื้อกิจการ Parallax Energy Operating Inc. ซึ่งตั้งอยู่ในเมืองคาลการี จาก Carnelian Energy Capital ในดีลที่นักวิเคราะห์เชื่อว่ามีมูลค่าราว 1 พันล้านดอลลาร์ ถือเป็นการรุกเข้าสู่ภาคพลังงานของรัฐแอลเบอร์ตาครั้งที่สองในรอบ 12 เดือนที่มีมูลค่าระดับหลายพันล้านดอลลาร์ ต่อจากการเข้าซื้อกิจการ Kiwetinohk Energy Corp. มูลค่าราว 1.4 พันล้านดอลลาร์เมื่อเดือนตุลาคม

Carlyle Group เปิดเผยเมื่อวันจันทร์ว่า Avenrock Energy บริษัทใหม่ในแคนาดาที่ Carlyle ก่อตั้งขึ้น ตกลงเข้าซื้อ Parallax Energy จาก Carnelian Energy Capital ซึ่งจะสร้างแพลตฟอร์มน้ำมันเบาแห่งใหม่ที่สำคัญในแคนาดาตะวันตก เงื่อนไขทางการเงินไม่ได้เปิดเผย แต่รอยเตอร์รายงานว่ามูลค่าองค์กรรวมของดีลอยู่ที่ประมาณ 1 พันล้านดอลลาร์แคนาดา และระบุว่ากำลังการผลิตขั้นต้นของ Parallax อยู่ที่ 20,000 บาร์เรลเทียบเท่าน้ำมันต่อวัน Parallax เป็นเจ้าของและดำเนินงานในสัดส่วนผลประโยชน์การทำงาน 75% ในกลุ่มสินทรัพย์สำรวจและผลิตในพื้นที่ East Shale Duvernay ของรัฐแอลเบอร์ตา โดยถือครองพื้นที่รวมประมาณ 300,000 เอเคอร์ และมีฐานการผลิตขนาดใหญ่ที่เน้นน้ำมันเบาและก๊าซธรรมชาติเหลวเป็นหลัก รวมถึงเครือข่ายโครงสร้างพื้นฐานที่บริษัทเป็นเจ้าของอย่างกว้างขวาง ดีลนี้เป็นดีลที่สองในรอบปีที่ผ่านมาของธุรกิจพลังงานของ Carlyle ซึ่งเมื่อปีที่แล้วได้ซื้อ Kiwetinohk Energy ในมูลค่าประมาณ 1.4 พันล้านดอลลาร์แคนาดา

Diversified Energy ประกาศข้อตกลงขั้นสุดท้ายเมื่อวันที่ 2 กันยายนที่จะเข้าซื้อ Birch Permian Holdings จากบริษัทในเครือของ Elliott Investment Management ในมูลค่าประมาณ 1.8 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งเป็นการซื้อกิจการครั้งใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์ของบริษัท คาดว่าดีลนี้จะเพิ่มปริมาณการผลิตประมาณ 35% และเพิ่ม Adjusted EBITDA ราว 55% โดยฝ่ายบริหารคาดว่าสินทรัพย์เหล่านี้จะเพิ่ม Adjusted EBITDA แบบannualized ประมาณ 548 ล้านดอลลาร์ที่อัตรากำไรใกล้ 80% โดยปริมาณรวมแบบ pro forma จะอยู่ที่ประมาณ 2.5 Bcfepd ราคาซื้อประมาณ 1.5 พันล้านดอลลาร์จะดำเนินการผ่านการแปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์ค้ำประกันที่จัดโครงสร้างร่วมกับ Carlyle และทั้งสองบริษัทได้ขยายความร่วมมือจากกรอบเดิม 2 พันล้านดอลลาร์เป็นโอกาสในอนาคตที่อาจสูงถึง 1 หมื่นล้านดอลลาร์ บริษัทจะใช้เงินทุนสำหรับการซื้อกิจการนี้ primarily ด้วยหนี้สินที่ค้ำประกันด้วยสินทรัพย์ 1.5 พันล้านดอลลาร์บวกกับการเบิกเงินจากวงเงินสินเชื่อหมุนเวียน และคาดว่าการปิดดีลจะเกิดขึ้นในไตรมาสที่สี่ของปี 2026 ขึ้นอยู่กับเงื่อนไขตามปกติ ผลประกอบการไตรมาสที่สองของ Diversified ซึ่งรายงานเมื่อวันที่ 5 สิงหาคม แสดงกำไรสุทธิ 248 ล้านดอลลาร์ รวมกำไรทางบัญชีที่เกี่ยวข้องกับอนุพันธ์ที่ยังไม่ชำระและไม่ใช่เงินสด ขณะที่ Adjusted EBITDA อยู่ที่ 240 ล้านดอลลาร์ และกระแสเงินสดจากการดำเนินงานอยู่ที่ 89 ล้านดอลลาร์ การถือครองของกองทุนเฮดจ์ฟันด์ลดลงจาก 31 กองเหลือ 27 กองในไตรมาสล่าสุด ยอดขายชอร์ตอยู่ที่ 9.29% ของหุ้นที่หมุนเวียน และ ณ วันที่ 11 กันยายน หุ้นซื้อขายที่ค่า forward P/E 4.95

เดอะ คาร์ไลล์ กรุ๊ป กำลังขยายธุรกิจบริหารความมั่งคั่งเพื่อสนับสนุนการเติบโตของรายได้จากค่าธรรมเนียม โดยตั้งเป้ารายได้ค่าธรรมเนียมการจัดการมากกว่า 2.8 พันล้านดอลลาร์ภายในปี 2571 เพิ่มขึ้นจาก 2.2 พันล้านดอลลาร์ในปี 2568 ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2569 ค่าธรรมเนียมการจัดการกองทุนคิดเป็นร้อยละ 73.7 ของรายได้ค่าธรรมเนียมรวมของกลุ่ม ซึ่งเติบโตในอัตราการเติบโตต่อปีแบบทบต้นร้อยละ 5.7 ตั้งแต่ปี 2565 ถึง 2568 เพื่อขยายการเข้าถึง คาร์ไลล์ได้เข้าซื้อหุ้นส่วนใหญ่ใน MAI Capital Management ในเดือนมิถุนายน 2569 เพิ่มช่องทางการจัดจำหน่ายที่นำโดยที่ปรึกษา และเข้าซื้อ Intelliflo จาก Invesco ในเดือนธันวาคม 2568 เพื่อเพิ่มความสามารถด้านเทคโนโลยีความมั่งคั่ง บริษัทยังขยายความร่วมมือกับ SEI ในเดือนเมษายน 2569 และกับ Unified Global Alternatives ของ UBS ในเดือนมิถุนายน 2568 เพื่อพัฒนาโซลูชันตลาดเอกชนสำหรับนักลงทุนด้านความมั่งคั่งและเกษียณอายุ ฝ่ายบริหารคาดว่ากลุ่มความมั่งคั่งและเกษียณอายุจะคิดเป็นร้อยละ 20 ของกระแสเงินทุนไหลเข้าที่ตั้งเป้าไว้มากกว่า 2 แสนล้านดอลลาร์ภายในปี 2571 ซึ่งอาจเพิ่มสินทรัพย์ที่ก่อให้เกิดค่าธรรมเนียมและสนับสนุนการเติบโตของค่าธรรมเนียมการจัดการ

ไดเวอร์ซิไฟด์ เอนเนอร์จี ตกลงที่จะเข้าซื้อเบิร์ช เพอร์เมียน และบริษัทในเครือจากเอลเลียต อินเวสต์เมนต์ แมเนจเมนต์ ในมูลค่าประมาณ 1.8 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งถือเป็นการเข้าซื้อกิจการครั้งใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์ 25 ปีของบริษัท ข้อตกลงนี้คาดว่าจะเสร็จสิ้นในไตรมาสที่สี่ของปี 2026 และจะเพิ่มสินทรัพย์น้ำมันและก๊าซที่พัฒนาแล้วและกำลังผลิตในแอ่งเพอร์เมียนอย่างมีนัยสำคัญ ไดเวอร์ซิไฟด์วางแผนที่จะจัดหาเงินทุนสำหรับการเข้าซื้อครั้งนี้主要通过การแปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์มูลค่า 1.5 พันล้านดอลลาร์ร่วมกับคาร์ไลล์ เสริมด้วยวงเงินสินเชื่อหมุนเวียนและแหล่งเงินทุนอื่น ๆ การเข้าซื้อครั้งนี้คาดว่าจะเพิ่มปริมาณการผลิตขึ้น 35% และปรับปรุง EBITDA ขึ้น 55% โดยเบิร์ชปัจจุบันผลิตได้ประมาณ 68,000 บาร์เรลเทียบเท่าน้ำมันดิบต่อวัน ไดเวอร์ซิไฟด์ยังได้ขยายความร่วมมือกับคาร์ไลล์เพื่อมุ่งมั่นในการเข้าซื้อสินทรัพย์ PDP เพิ่มเติมมูลค่าสูงถึง 10 พันล้านดอลลาร์

Carlyle Group รายงานรายได้ในไตรมาสที่สองที่สูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้มากกว่า 20% โดยได้แรงหนุนจากการมีส่วนร่วมที่แข็งแกร่งจากไพรเวทอิควิตี้ เครดิต และโซลูชันการลงทุน ซึ่งตอกย้ำความแข็งแกร่งของแพลตฟอร์มที่หลากหลายของบริษัท ผลลัพธ์ดังกล่าวสนับสนุนแนวคิดที่ว่ากลุ่มธุรกิจหลายสายของ Carlyle มากกว่าเครื่องยนต์เดียว กำลังขับเคลื่อนการเติบโต แม้ว่าปฏิกิริยาของราคาหุ้นที่ค่อนข้างเล็กน้อยจะบ่งชี้ว่าความคาดหวังสูงอยู่แล้ว เงินปันผลรายไตรมาสที่สม่ำเสมอที่ 0.35 ดอลลาร์สหรัฐยังคงเป็นสัญญาณระยะใกล้ที่สำคัญถึงความมุ่งมั่นของฝ่ายบริหารในการคืนทุนอย่างมั่นคง ท่ามกลางแรงกดดันด้านค่าธรรมเนียมและอัตรากำไร การคาดการณ์ที่มองโลกในแง่ดีที่สุดของนักวิเคราะห์คาดการณ์ว่ารายได้จะเติบโตประมาณ 23% ต่อปี และกำไรจะเพิ่มขึ้นเกือบสี่เท่าเป็นประมาณ 2.0 พันล้านดอลลาร์สหรัฐภายในปี 2572 ซึ่งบ่งชี้มูลค่ายุติธรรมที่ 58.06 ดอลลาร์สหรัฐต่อหุ้น คิดเป็น upside 19% จากระดับปัจจุบัน อย่างไรก็ตาม การระดมทุนอย่างต่อเนื่องและการเติบโตของค่าธรรมเนียมในช่องทางเครดิตและความมั่งคั่งยังคงเป็นตัวเร่งปฏิกิริยาที่สำคัญ โดยมีความเสี่ยงด้านการแข่งขันและกฎระเบียบที่ก่อให้เกิดความท้าทายอย่างต่อเนื่อง

หุ้นกลุ่มบริหารสินทรัพย์ส่งมอบไตรมาสที่สองที่แข็งแกร่งมาก โดยบริษัททั้งห้าแห่งที่ติดตามในการวิเคราะห์นี้มีรายได้สูงกว่าประมาณการ consensus เฉลี่ย 8.4% อาเรสรายงานรายได้ 1.28 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 25.6% จากปีก่อน สอดคล้องกับคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ แต่สูงกว่าประมาณการสินทรัพย์ภายใต้การจัดการเล็กน้อย และราคาหุ้นปรับขึ้น 15.6% นับตั้งแต่รายงานผล มาอยู่ที่ 143.45 ดอลลาร์ คาร์ไลล์รายงานรายได้ 1.11 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 13% จากปีก่อน สูงกว่าคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ 20.7% แม้ราคาหุ้นจะปรับลง 2.6% นับตั้งแต่รายงานผล มาอยู่ที่ 49.35 ดอลลาร์ อาร์ติซาน พาร์ตเนอร์สรายงานรายได้ 307.9 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 8.9% จากปีก่อน สูงกว่าคาดการณ์ 2.3% โดยราคาหุ้นปรับขึ้น 3.6% มาอยู่ที่ 42.35 ดอลลาร์ แบล็กสโตนรายงานรายได้ 3.83 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 23.8% จากปีก่อน สูงกว่าคาดการณ์ 10.9% และราคาหุ้นปรับขึ้น 17.5% มาอยู่ที่ 144.36 ดอลลาร์ ทีพีจีรายงานรายได้ 610.4 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 24.7% จากปีก่อน สูงกว่าคาดการณ์ 7.8% โดยราคาหุ้นปรับขึ้น 9.3% มาอยู่ที่ 53.54 ดอลลาร์

กลุ่มคาร์ไลล์รายงานกำไรต่อหุ้นหลังหักภาษีที่แจกจ่ายได้สำหรับไตรมาสสองปี 2026 ที่ 1.07 ดอลลาร์ สูงกว่าประมาณการของแซคส์ที่ 88 เซนต์ และเพิ่มขึ้นจาก 91 เซนต์ในปีก่อน รายได้ตามส่วนงานแตะ 1.11 พันล้านดอลลาร์ สูงกว่าประมาณการที่ 908.8 ล้านดอลลาร์ และเพิ่มขึ้น 13% เมื่อเทียบกับปีก่อน โดยได้แรงหนุนจากรายได้จากผลงานที่รับรู้เพิ่มขึ้น 21.2% เป็น 314.8 ล้านดอลลาร์ และรายได้จากผลงานที่เชื่อมโยงกับค่าธรรมเนียมพุ่งขึ้น 129.2% เป็น 88.7 ล้านดอลลาร์ สินทรัพย์ภายใต้การบริหารรวมเพิ่มขึ้น 4% เป็น 485.5 พันล้านดอลลาร์ โดยสินทรัพย์ที่สร้างค่าธรรมเนียมเพิ่มขึ้น 3% เป็น 334.4 พันล้านดอลลาร์ และสินทรัพย์ที่รอสร้างค่าธรรมเนียมพุ่งขึ้น 57% เป็น 28 พันล้านดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม ค่าใช้จ่ายตามส่วนงานรวมเพิ่มขึ้น 15.7% เป็น 639.9 ล้านดอลลาร์ และกำไรสุทธิส่วนของคาร์ไลล์ลดลงเหลือ 137.1 ล้านดอลลาร์ จาก 319.7 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสปีก่อน บริษัทซื้อคืนหรือระงับหุ้น 6.7 ล้านหุ้น มูลค่า 304 ล้านดอลลาร์ และประกาศจ่ายเงินปันผลรายไตรมาส 35 เซนต์ต่อหุ้น โดยจ่ายในวันที่ 26 สิงหาคม 2026 แก่ผู้ถือหุ้นที่มีรายชื่อ ณ วันที่ 17 สิงหาคม

คาร์ไลล์ กรุ๊ป อิงค์ รายงานว่าเงื่อนไขในการออกจากการลงทุนปรับตัวดีขึ้น เนื่องจากตลาดทุนแสดงสัญญาณการฟื้นตัว จัสติน พลัฟฟ์ ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการเงินกล่าวเมื่อวันพุธ ทีมซื้อกิจการในสหรัฐของบริษัทกระจายผลตอบแทนคิดเป็นร้อยละ 23 ของมูลค่าตลาดยุติธรรมในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมา ซึ่งสูงเป็นสองเท่าของค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม โดยการออกจากการลงทุนครอบคลุมญี่ปุ่น อสังหาริมทรัพย์ในสหรัฐ และภาคส่วนอื่นๆ พลัฟฟ์ตั้งข้อสังเกตว่าตลาดเปิดกว้างสำหรับบริษัทที่ดีที่มีผู้ซื้อที่เหมาะสม ซึ่งท้าทายมุมมองที่ว่ายังคงมีความไม่ลงรอยกันระหว่างผู้ซื้อและผู้ขายในเรื่องการประเมินมูลค่า คาร์ไลล์รายงานผลกำไรรายไตรมาสสูงสุดในรอบเกือบสี่ปี จากการขายหุ้นในบริษัทเอกชนและคืนเงินสดให้ผู้ถือหุ้น พลัฟฟ์ยังกล่าวถึงสินเชื่อภาคเอกชน โดยระบุว่าอัตราการผิดนัดชำระหนี้ในพอร์ตโฟลิโอของคาร์ไลล์ยังคงอยู่ในระดับต่ำ และทีมผู้บริหารสามารถนำพาธุรกิจผ่านสภาพแวดล้อมที่ท้าทายในปัจจุบันได้อย่างมีประสิทธิภาพ บริษัทเปิดตัวแพลตฟอร์มเฉพาะด้านการบินและอวกาศ การป้องกันประเทศ และอุตสาหกรรม โดยปิดดีลแรกเมื่อเดือนที่แล้วด้วยการเข้าซื้อกิจการเซคทูเรียน ซิสเต็มส์ และปฏิเสธการเติบโตผ่านการซื้อกิจการ โดยเน้นแผนการเติบโตแบบออร์แกนิกเต็มรูปแบบ

นักลงทุนภาคเอกชนทุ่มเงินสูงสุดเป็นประวัติการณ์ถึง 8.8 พันล้านดอลลาร์ในโครงการปัญญาประดิษฐ์ทั่วตลาดเกิดใหม่ในช่วงครึ่งแรกของปี 2026 แซงหน้ายอดรวมทั้งปี 2025 เงินลงทุนดังกล่าวซึ่งติดตามโดยสมาคมทุนเอกชนโลก นับเป็นยอดสูงสุดนับตั้งแต่เริ่มบันทึกข้อมูลในปี 2008 และครอบคลุมกองทุนไพรเวทอิควิตี้ เงินร่วมลงทุน และสินเชื่อเอกชน ดีลที่โดดเด่นได้แก่ บริษัทดาต้าเซ็นเตอร์ของอินเดีย Nxtra Data ระดมทุน 1 พันล้านดอลลาร์จากนักลงทุนรวมถึงกลุ่มคาร์ไลล์ Yotta Data Services ประกาศลงทุน 2 พันล้านดอลลาร์ในชิปของ Nvidia สำหรับศูนย์กลางคอมพิวติ้ง AI ในอินเดีย และ Moonshot AI ระดมทุนได้กว่า 700 ล้านดอลลาร์ การเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วนี้สะท้อนให้เห็นว่านักลงทุนภาคเอกชนตระหนักถึงโอกาสระยะยาวที่ยั่งยืนนอกสหรัฐอเมริกา ซึ่งขับเคลื่อนโดยช่องว่างที่ยังคงมีอยู่ในโครงสร้างพื้นฐานดิจิทัลและพลังงานที่รองรับอุปสงค์ที่ถูกกักเก็บจากภาคธุรกิจและผู้บริโภค

บีเอเอสเอฟรายงาน EBITDA ก่อนรายการพิเศษเพิ่มขึ้น 54% เป็น 2.4 พันล้านยูโรในไตรมาสที่สองของปี 2026 โดยได้แรงหนุนจากการเติบโตของปริมาณการขายและอัตรากำไรเฉพาะที่สูงขึ้น กำไรสุทธิปรับตัวดีขึ้น 4.2 พันล้านยูโร เป็น 5.1 พันล้านยูโร ซึ่งรวมกำไรจากการขายธุรกิจ 3.5 พันล้านยูโรจากธุรกรรมโค้ทติ้งส์ที่เสร็จสมบูรณ์กับคาร์ไลล์ โดยได้รับเงินสดตอบแทน 5.8 พันล้านยูโร กระแสเงินสดอิสระติดลบที่ลบ 1.6 พันล้านยูโรในช่วงครึ่งปีแรก โดยได้รับผลกระทบจากเงินทุนหมุนเวียนที่สูงขึ้นและการใช้จ่ายเพื่อการปรับโครงสร้าง ขณะที่หนี้สินสุทธิลดลง 4.2 พันล้านยูโร เหลือ 1.7 หมื่นล้านยูโร บริษัทกำลังดำเนินการตามเป้าหมายการประหยัดต้นทุนประจำปีประมาณ 2.3 พันล้านยูโรภายในสิ้นปี โดยมีอัตราการดำเนินการปัจจุบันที่ 2 พันล้านยูโร และได้ลดตำแหน่งงานไปแล้วประมาณ 7,000 ตำแหน่งนับตั้งแต่เดือนมกราคม 2024 คาดการณ์ EBITDA ก่อนรายการพิเศษทั้งปี 2026 อยู่ระหว่าง 6.9 พันล้านยูโรถึง 7.7 พันล้านยูโร โดยคาดว่ากระแสเงินสดอิสระจะอยู่ระหว่าง 1.5 พันล้านยูโรถึง 2.3 พันล้านยูโร

คาร์ไลล์และเบนแคปิตอลเป็นผู้เสนอราคารอบสุดท้ายเพื่อเข้าซื้อเวลธ์เอนฮานซ์เมนต์ ในดีลที่อาจประเมินมูลค่าแพลตฟอร์มบริหารความมั่งคั่งนี้ไว้ที่ประมาณ 7 พันล้านดอลลาร์รวมหนี้สิน ตามรายงานของไฟแนนเชียลไทมส์ เวลธ์เอนฮานซ์เมนต์ดูแลสินทรัพย์ลูกค้าเกือบ 160 พันล้านดอลลาร์ และเจ้าของกิจการซึ่งเป็นบริษัทไพรเวทอิควิตี้อย่างทีเอแอสโซซิเอทส์และวันเน็กซ์ได้นำธุรกิจออกขาย กระบวนการขายซึ่งดำเนินการโดยเอเวอร์คอร์อยู่ในขั้นตอนที่คืบหน้าแล้ว แต่อาจไม่นำไปสู่การทำธุรกรรม และเจ้าของปัจจุบันยังอาจตัดสินใจเก็บธุรกิจไว้ บริษัทเป็นที่ปรึกษาการลงทุนที่จดทะเบียนซึ่งขยายกิจการผ่านการเข้าซื้อ โดยซื้อกิจการขนาดเล็กอย่างน้อยหกแห่งตั้งแต่ปีที่แล้ว ภาคการบริหารความมั่งคั่งดึงดูดความสนใจจากไพรเวทอิควิตี้เนื่องจากรายได้ที่เกิดขึ้นประจำและความสัมพันธ์กับลูกค้าที่มั่นคง โดยดีลที่โดดเด่นอื่นๆ รวมถึงการนำซีไอไฟแนนเชียลออกจากตลาดหลักทรัพย์โดยมูบาดาลาแคปิตอลมูลค่า 8.8 พันล้านดอลลาร์ และการซื้อกิจการโฟกัสไฟแนนเชียลพาร์ทเนอร์สโดยเคลย์ตันดูบิลิเยอร์แอนด์ไรซ์มูลค่า 7 พันล้านดอลลาร์

EQT Corporation ได้ตกลงเข้าซื้อ Copia Power ซึ่งเป็นแพลตฟอร์มพลังงานและโครงสร้างพื้นฐาน AI แบบครบวงจร จาก The Carlyle Group โดยไม่เปิดเผยเงื่อนไขทางการเงิน คาดว่าธุรกรรมจะเสร็จสิ้นภายในสิ้นปี 2026 Copia พัฒนาวิทยาเขตพลังงานแบบบูรณาการที่รวมการผลิตไฟฟ้า ระบบส่งไฟฟ้าแรงสูง และโครงสร้างพื้นฐานศูนย์ข้อมูลเข้าด้วยกัน โดยมีสินทรัพย์ผลิตและกักเก็บพลังงานที่ดำเนินการหรืออยู่ระหว่างก่อสร้างมากกว่า 2.6 กิกะวัตต์ และศูนย์ข้อมูลที่เชื่อมต่อกับโครงข่ายไฟฟ้าที่อยู่ระหว่างการพัฒนาอีกกว่า 9 กิกะวัตต์ EQT ระบุว่าการเข้าซื้อครั้งนี้จะขยายพอร์ตโฟลิโอโครงสร้างพื้นฐาน AI ในสหรัฐฯ ครอบคลุมศูนย์ข้อมูล พลังงาน และการเชื่อมต่อใยแก้ว และมีแผนร่วมมือกับผู้บริหารของ Copia เพื่อขยายขนาดแพลตฟอร์มและพัฒนาโมเดลวิทยาเขตแบบบูรณาการทั่วประเทศ

BASF เสร็จสิ้นการขายธุรกิจเคลือบผิวให้กับบริษัทการลงทุนระดับโลก Carlyle ด้วยมูลค่ากิจการ 7.7 พันล้านยูโร ธุรกรรมดังกล่าวซึ่งปิดดีลเมื่อวันที่ 30 มิถุนายน 2026 สร้างเงินสดก่อนหักภาษีให้ BASF ประมาณ 5.8 พันล้านยูโร ขณะที่บริษัทยังคงถือหุ้น 40% ใน Surventis ซึ่งเป็นนิติบุคคลใหม่ที่จัดตั้งขึ้นจากธุรกิจเคลือบผิวสำหรับผู้ผลิตรถยนต์เดิม ธุรกิจเคลือบผิวซ่อมสีรถยนต์ และธุรกิจปรับสภาพพื้นผิว เมื่อรวมกับการขายธุรกิจสีทาอาคารที่เสร็จสิ้นก่อนหน้านี้ในเดือนตุลาคม 2025 แผนกเคลือบผิวเดิมมีมูลค่ากิจการ 8.7 พันล้านยูโร คิดเป็นอัตราส่วนมูลค่ากิจการต่อกำไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อม และค่าตัดจำหน่ายโดยนัยในปี 2024 ประมาณ 13 เท่า ก่อนรายการพิเศษ กำไรจากการขายจะรับรู้ภายใต้รายได้หลังหักภาษีจากธุรกิจที่ยกเลิก ซึ่งจะช่วยเพิ่มรายได้สุทธิและกำไรต่อหุ้นของกลุ่ม BASF ในขณะที่สัดส่วน 40% ที่คงไว้ใน Surventis จะบันทึกบัญชีด้วยวิธีส่วนได้เสียตั้งแต่เดือนกรกฎาคม 2026

เซอร์เวนทิส ซึ่งเดิมคือบีเอเอสเอฟ โคทติ้งส์ เปิดตัวในวันนี้ในฐานะบริษัทอิสระ หลังจากเสร็จสิ้นการแยกตัวจากบีเอเอสเอฟ ธุรกิจนี้ถือหุ้นใหญ่โดยกองทุนที่บริหารโดยบริษัทการลงทุนระดับโลก คาร์ไลล์ ร่วมกับกาตาร์ อินเวสต์เมนท์ ออธอริตี ขณะที่บีเอเอสเอฟยังคงถือหุ้นร้อยละ 40 ด้วยยอดขายต่อปีประมาณ 3.9 พันล้านยูโร และพนักงานประมาณ 10,700 คน เซอร์เวนทิสให้บริการลูกค้ามากกว่า 42,000 รายในกว่า 140 ประเทศ จากเครือข่ายโรงงานผลิตและพัฒนา 30 แห่ง บริษัทจะยังคงพัฒนา ผลิต และทำตลาดสารเคลือบและโซลูชันการปรับสภาพพื้นผิวภายใต้แบรนด์ที่มีชื่อเสียง เช่น เคเมทัล กลาซูริท และอาร์-เอ็ม โดยมุ่งเน้นเชิงกลยุทธ์ที่ความน่าเชื่อถือ คุณภาพ การบริการ และสมรรถนะ เซอร์เวนทิสมีสำนักงานใหญ่ที่เมืองมึนสเตอร์ ประเทศเยอรมนี ซึ่งเป็นที่ตั้งของโรงงานผลิตสีแบบครบวงจรที่ใหญ่ที่สุดในโลก

คาร์ไลล์ กรุ๊ป ได้เริ่มกระบวนการขายอย่างเป็นทางการสำหรับผู้ค้าปลีกออนไลน์ในสหราชอาณาจักร เวรี กรุ๊ป โดยประเมินมูลค่าธุรกิจไว้ที่ 2 พันล้านปอนด์ บริษัทไพรเวทอิควิตี้สัญชาติอเมริกันเข้าควบคุมเวรีเมื่อเดือนพฤศจิกายนปีที่แล้วด้วยมูลค่าเพียง 1 ปอนด์ หลังจากตระกูลบาร์เคลย์สูญเสียความเป็นเจ้าของ และได้แต่งตั้งบาร์เคลย์สและเจพีมอร์แกนให้ดำเนินการประมูล ผู้บริหารของพีดับเบิลยูซีกล่าวว่าการขายกำลังดำเนินอยู่และคาดว่าจะใช้เวลาหลายเดือน โดยมีผู้สนใจเสนอซื้อเบื้องต้นรวมถึงเอ็น บราวน์ และเอลเลียต แอดไวเซอร์ส คาร์ไลล์ ซึ่งเคยเป็นเจ้าหนี้รายใหญ่ของเวรีก่อนเข้าครอบครอง ยังคงสนับสนุนทางการเงินแก่ธุรกิจ โดยให้เงิน 150 ล้านปอนด์เมื่อต้นปีนี้และขยายวงเงินสินเชื่อ เวรีรายงานผลขาดทุน 500 ล้านปอนด์ในปี 2025 สาเหตุหลักมาจากการตัดหนี้สูญให้กับเจ้าของเดิม

กลุ่มคาร์ไลล์กำลังเปิดตัวกรอบความเสี่ยงด้านสภาพภูมิอากาศใหม่สำหรับพอร์ตโฟลิโอมูลค่า 4.75 แสนล้านดอลลาร์ในงานสัปดาห์ปฏิบัติการด้านสภาพภูมิอากาศลอนดอน กรอบการทำงานนี้พัฒนาร่วมกับโบรกเกอร์ประกันภัยมาร์ช และได้รับการสนับสนุนจากนักลงทุนสถาบันรวมถึงมูบาดาลาและซัมเพนชัน โดยให้ผู้จัดการพอร์ตโฟลิโอมีกระบวนการสี่ขั้นตอนในการประเมินความเสี่ยงของสินทรัพย์ต่อสภาพอากาศสุดขั้ว วัดช่องว่างความยืดหยุ่น คำนวณการลดความสูญเสียจากการปรับปรุง และใช้ผลลัพธ์เหล่านั้นเพื่อเจรจาเงื่อนไขประกันภัยที่ดีขึ้น เช่น ส่วนลดเบี้ยประกันและค่าลดหย่อนที่ต่ำลง สตีฟ แฮตฟิลด์ หัวหน้าร่วมด้านความยั่งยืนระดับโลกของคาร์ไลล์กล่าวว่าเป้าหมายคือการเปลี่ยนจากการตอบสนองหลังเกิดความเสียหาย มาเป็นการกำหนดราคาความยืดหยุ่นก่อนที่พายุ น้ำท่วม ภัยแล้ง หรือคลื่นความร้อนจะกระทบมูลค่าสินทรัพย์ นักลงทุนสถาบันรายใหญ่หลายรายแสดงความสนใจแล้ว และคาดว่าผู้รับประกันภัยชั้นนำจะทดลองใช้กรอบการทำงานนี้ในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า