Galaxy Digital Holdings Ltd

Galaxy Digital ของสหรัฐฯ เปิดตัว "Crypto Portfolio Line of Credit (PLOC)" บนแพลตฟอร์มสำหรับลูกค้ารายย่อย GalaxyOne เมื่อวันที่ 25 สิงหาคม ลูกค้าในสหรัฐฯ ที่มีคุณสมบัติสามารถกู้ยืมเงินสดโดยใช้ Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) และ Solana (SOL รวมถึงที่เดิมพันแล้ว) เป็นหลักประกัน โดยไม่ต้องขายเหรียญแม้แต่เหรียญเดียว จุดเด่นที่สุดคือการรวมสินทรัพย์ทั้งสามเป็นวงเงินสินเชื่อหมุนเวียนเดียว แทนที่จะแยกสินเชื่อสำหรับแต่ละสินทรัพย์ โดยไม่มีค่าธรรมเนียมการจัดตั้ง อัตราดอกเบี้ย 8.99% (แบบลอยตัว) อัตราส่วนเงินกู้ต่อหลักประกัน (LTV) 50% ทำให้พอร์ตการลงทุน 100,000 ดอลลาร์สามารถกู้ได้ประมาณ 50,000 ดอลลาร์ การเบิกจ่ายเงินกู้โดยทั่วไปจะทันที และสามารถถอนเป็นดอลลาร์สหรัฐหรือ USDC ได้ หลักประกันที่วางไว้จะไม่ถูกนำไปรีไฟแนนซ์ และ SOL ที่เดิมพันแล้วยังคงได้รับผลตอบแทนต่อไป บริการนี้ให้บริการใน 40 รัฐเท่านั้น ไม่รวม 9 รัฐ เช่น แคลิฟอร์เนีย Zac Prince ผู้บริหาร GalaxyOne เป็นผู้ร่วมก่อตั้ง BlockFi ซึ่งล้มละลายในปี 2022 การออกแบบที่ดำเนินการบนโครงสร้างพื้นฐานที่ได้รับการควบคุมของบริษัทเอง แทนที่จะใช้โปรโตคอล DeFi ภายนอก สะท้อนถึงบทเรียนจากเหตุการณ์ในครั้งนั้น บริษัทจดทะเบียนใน Nasdaq เข้าสู่ตลาดที่ Ledn, Coinbase และ Nexo มาก่อน พร้อมกับโครงสร้างพื้นฐานสำหรับนักลงทุนสถาบัน ในญี่ปุ่น Fintertech ซึ่งเป็นบริษัทร่วมทุนระหว่าง Daiwa Securities Group และ Credit Saison ให้บริการ "สินเชื่อที่มีสินทรัพย์ดิจิทัลเป็นหลักประกัน" โดยมีหลักประกันเป็น BTC และ ETH เท่านั้น อัตราส่วน LTV 50% อัตราดอกเบี้ยที่แท้จริง 4.0-8.0% ต่อปี และวงเงินกู้ 5 ล้านเยนถึง 500 ล้านเยน แม้เงื่อนไขจะแตกต่างกัน แต่แนวคิด "ระดมทุนโดยไม่ต้องขาย" ก็เหมือนกัน ปัจจุบัน ภาษีกำไรจากการขายคริปโทเคอร์เรนซีในประเทศสูงสุด 55% และการแยกภาษี 20% คาดว่าจะมีผลบังคับใช้ตั้งแต่ปี 2028 เป็นต้นไป ความต้องการสินเชื่อที่มีหลักประกันจึงมีแนวโน้มดำเนินต่อไปในระยะเวลาอันใกล้นี้

Galaxy Digital ได้เปิดตัววงเงินสินเชื่อแบบหมุนเวียนที่มีคริปโตค้ำประกันบนแพลตฟอร์ม GalaxyOne ซึ่งช่วยให้ลูกค้าที่มีคุณสมบัติในสหรัฐฯ สามารถกู้ยืมโดยใช้ Bitcoin, Ethereum และ Solana เป็นหลักประกันได้โดยไม่ต้องขายสินทรัพย์ที่ถืออยู่ วงเงินสินเชื่อหมุนเวียนนี้รวม BTC, ETH และ SOL ที่มีคุณสมบัติเข้าไว้ในวงเงินเดียว โดย SOL ที่ถูก Stake อยู่สามารถใช้เป็นหลักประกันได้โดยไม่ต้อง Unstake และไม่มีค่าธรรมเนียมแรกเข้า พร้อมอัตราดอกเบี้ยรายปีแบบลอยตัวที่ 8.99% วงเงินเริ่มต้นที่อัตราส่วนสินเชื่อต่อมูลค่าหลักประกัน 50% โดยชำระเฉพาะดอกเบี้ยเป็นรายเดือน และโดยทั่วไปจะได้รับเงินทุนทันทีในสกุลดอลลาร์สหรัฐหรือ USDC หลักประกันจะไม่ถูกนำไปปล่อยกู้ต่อ และผลิตภัณฑ์นี้เปิดให้บริการเบื้องต้นสำหรับลูกค้าที่มีคุณสมบัติใน 40 รัฐของสหรัฐฯ การเปิดตัวครั้งนี้ขยายขอบเขตของ GalaxyOne จากการเข้าถึงการซื้อขายและการลงทุนไปสู่การให้สินเชื่อแก่ผู้บริโภค

โมเดอร์นาสร้างหนึ่งในการเคลื่อนไหวรายวันครั้งใหญ่ที่สุดของบริษัทในดัชนีเอสแอนด์พี 500 โดยปิดพุ่งขึ้น 177% ที่ 174.38 ดอลลาร์เมื่อวันพุธ หลังรายงานข้อมูลการทดลองระยะท้ายเชิงบวกสำหรับวัคซีนมะเร็งเฉพาะบุคคล หุ้นปรับตัวลงกว่า 23% ในวันพฤหัสบดี ก่อนจะบวกเพิ่มอีกกว่า 10% จนถึงวันศุกร์ ทำให้มีแนวโน้มปิดสัปดาห์บวกประมาณ 135% การทดลองระยะที่ 3 ประเมินยาอินทิซเมอรานของโมเดอร์นาร่วมกับยาคีทรูดาของเมอร์คในมะเร็งผิวหนังระยะลุกลาม และบรรลุเป้าหมายหลักคือการรอดชีวิตโดยไม่กลับเป็นซ้ำ โดยจุดยุติรองสำคัญเรื่องการรอดชีวิตโดยไม่มีการแพร่กระจายระยะไกลก็บรรลุเช่นกัน และไม่มีสัญญาณความปลอดภัยใหม่รายงาน หุ้นที่เกี่ยวข้องกับคริปโตพุ่งแรงในสัปดาห์นี้ หลังบิตคอยน์ทะยานขึ้นจาก keputusan กระทรวงการคลังสหรัฐที่จะเพิ่มขนาดการซื้อคืนพันธบัตรระยะยาวอย่างน้อยเป็นสองเท่า ควบคู่กับความเห็นเชิงบวกต่อภาคส่วนนี้จากประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ กระทรวงการคลังเพิ่มขนาดสูงสุดต่อครั้งจาก 2 พันล้านดอลลาร์เป็นอย่างน้อย 4 พันล้านดอลลาร์ สำหรับพันธบัตรอายุ 10 ถึง 20 ปี และ 20 ถึง 30 ปี มีผลตั้งแต่วันที่ 9 กันยายน ถึง 4 พฤศจิกายน บิตคอยน์ปัจจุบันอยู่เหนือ 77,000 ดอลลาร์ หลังจากทำจุดสูงสุดที่ 79,461 ดอลลาร์ในช่วงต้นของวันศุกร์ ส่งผลให้สแตรทีจีปรับขึ้น 25.9% ในสัปดาห์นี้ มาราธอน ดิจิทัลบวก 22.5% คอยน์เบสสูงขึ้น 23.1% เซอร์เคิลบวก 16.3% กาแล็กซี ดิจิทัลสูงขึ้น 12.3% และโรบินฮู้ดบวก 9.7% ประกาศเดียวกันของกระทรวงการคลังยังหนุนผู้ผลิตโลหะ โดยดอลลาร์อ่อนค่าและราคาโลหะมีค่าปรับสูงขึ้น แอกนิโก อีเกิลนำกลุ่มในวันศุกร์ด้วยกำไร 18.4% ในสัปดาห์นี้ ตามด้วยแบร์ริกที่ 15% ฟรีพอร์ต-แมคมอแรนบวก 14% และนิวมอนต์สูงขึ้น 13.3% ดอลลาร์ปรับตัวลง โดยทองคำสปอตบวกกว่า 2% ในวันศุกร์ และกว่า 6% ในสัปดาห์ที่ผ่านมา เอสเต ลอเดอร์พุ่งขึ้นกว่า 16% ในวันพุธ และมีแนวโน้มปิดสัปดาห์บวกประมาณ 15.9% หลังผลประกอบการไตรมาสสี่ออกมาดีกว่าคาด ยอดขายเพิ่มขึ้น 6% สูงกว่าฉันทามติที่ 4% ขณะที่กำไรปรับฐาน 0.39 ดอลลาร์ต่อหุ้น สูงกว่าที่คาดไว้ 0.32 ดอลลาร์ ผู้บริหารชี้ถึงส่วนแบ่งที่เพิ่มขึ้นในจีนแผ่นดินใหญ่ และการเติบโตในทุกหมวดสินค้ายกเว้นผลิตภัณฑ์ดูแลเส้นผม ควบคู่กับความคืบหน้าต่อเนื่องในการลดต้นทุนผ่านโครงการวันอีแอลซี และแผนฟื้นฟูกำไรและการเติบโต นักวิเคราะห์ซูซาน แอนเดอร์สันจากคานัคคอร์ดปรับเพิ่มราคาเป้าหมายหุ้นเป็น 90 ดอลลาร์จาก 85 ดอลลาร์ โดยคงคำแนะนำถือหลังการประกาศผล วอลมาร์ทเป็นผู้แพ้ที่โดดเด่นของสัปดาห์ ร่วงลง 9.2% ในวันพฤหัสบดี และลดลงอีก 0.9% จนถึงวันศุกร์ หลังผลประกอบการไตรมาสสองที่ออกมาดีกว่าตัวเลขหลัก แต่ผิดหวังในเมตริกที่สำคัญที่สุด ยอดขายเทียบเคียงของร้านวอลมาร์ทในสหรัฐไม่รวมน้ำมันเติบโต 2.6% ต่ำกว่าฉันทามติ 3.67% อย่างมาก และเป็นการเติบโตของยอดขายสหรัฐที่ช้าที่สุดในรอบหกปี นักวิเคราะห์เดวิด เบลลิงเจอร์จากมิซูโฮอธิบายผลลัพธ์ว่าเป็นสถานการณ์เลวร้ายที่สุด เรียกว่าเป็นรายงานที่ยุ่งเหยิงมาก และเป็นหนึ่งในการพลาดครั้งใหญ่ที่สุดในรอบหลายปีของผู้ค้าปลีกรายนี้

หุ้นที่เกี่ยวข้องกับคริปโตปรับตัวขึ้นในวันศุกร์ ขณะที่บิตคอยน์ยังคงไต่ระดับขึ้นไปแตะจุดสูงสุดนับตั้งแต่ปลายเดือนพฤษภาคม หลังจากประธานาธิบดีทรัมป์เรียกร้องให้สมาชิกสภาคองเกรสผ่านกฎระเบียบที่ชัดเจนสำหรับสินทรัพย์ดิจิทัล ในการซื้อขายก่อนตลาดเปิดของสหรัฐฯ หุ้น Strategy ปรับขึ้น 10.2% Coinbase เพิ่มขึ้น 6.8% และ Circle Internet Group บวก 6.4% ขณะที่ MARA Holdings ไต่ขึ้น 5.4% Galaxy Digital เพิ่มขึ้น 5% Robinhood Markets บวก 4.7% Hut 8 ขยับขึ้น 2.4% และ Riot Platforms ปรับขึ้น 3.7% บิตคอยน์พุ่งขึ้น 8.9% ไปที่ 78,135.60 ดอลลาร์สหรัฐ โดยแตะระดับสูงสุดระหว่างวันที่ 79,600.60 ดอลลาร์สหรัฐในช่วงสั้น ๆ หลุดออกจากกรอบราว 60,000 ถึง 70,000 ดอลลาร์สหรัฐที่ยึดครองตลาดเกือบทั้งปี 2026 การปรับตัวขึ้นยังได้แรงหนุนจากความต้องการเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นในวงกว้าง หลังจากกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ระบุว่าจะเพิ่มการซื้อคืนพันธบัตรเป็นสองเท่าเพื่อควบคุมอัตราผลตอบแทนที่สูงขึ้น หลังเกิดการเทขายพันธบัตรอย่างรุนแรงซึ่งผลักให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 30 ปีขึ้นไปแตะระดับสูงสุดนับตั้งแต่ปี 2007 การปรับตัวขึ้นเริ่มต้นขึ้นเมื่อต้นสัปดาห์นี้ เมื่อทรัมป์กล่าวในการประชุมสุดยอดที่ทำเนียบขาว เรียกร้องให้สภาคองเกรสผลักดันร่างกฎหมาย Clarity Act ซึ่งเป็นกฎหมายที่ถูกจับตามองอย่างใกล้ชิด โดยมีเป้าหมายเพื่อวางกรอบการกำกับดูแลอุตสาหกรรมคริปโตของสหรัฐฯ แม้จะยังไม่ชัดเจนว่าร่างกฎหมายนี้จะผ่านเมื่อใด หรือจะผ่านหรือไม่

ธนาคารลูมิ เล-อิสราเอล ประกาศความร่วมมือกับกาแล็กซีดิจิทัล เพื่อให้บริการซื้อขายสินทรัพย์ดิจิทัลแก่ลูกค้ารายย่อยผ่านแพลตฟอร์มลูมิเทรดและเปปเปอร์ การประกาศดังกล่าวมีขึ้นหลังการรายงานผลประกอบการไตรมาสสอง และการประกาศจ่ายเงินปันผลและซื้อหุ้นคืนเพิ่มขึ้น โดยราคาหุ้นปรับตัวขึ้นร้อยละ 5.37 ในรอบ 30 วัน และร้อยละ 22.36 ในรอบหนึ่งปี จากมุมมองที่เป็นที่นิยมมากที่สุด ธนาคารมีมูลค่าเหมาะสมที่ 82.65 เชเกล เทียบกับราคาปิดล่าสุดที่ 75.92 เชเกล ชี้ว่าหุ้นยังต่ำกว่ามูลค่าที่แท้จริงร้อยละ 8.1 อัตราส่วนต้นทุนต่อรายได้ของธนาคารปรับดีขึ้นเป็นร้อยละ 27 ในไตรมาสสามปี 2025 โดยได้แรงหนุนจากเทคโนโลยีขั้นสูงและการใช้บริการดิจิทัลในสัดส่วนสูงเกือบร้อยละ 90 ของลูกค้าบุคคล ความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้น ได้แก่ การปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางอิสราเอล และภาษีธนาคารที่สูงขึ้นซึ่งอาจกดดันอัตรากำไร

เจพีมอร์แกนเพิ่มจำนวนหุ้น ETF บิตคอยน์ของแบล็กร็อกประมาณ 25 เปอร์เซ็นต์ในไตรมาสที่สอง และขยายสถานะ ETF อีเธอเรียมมากกว่าสี่เท่า ตามเอกสารที่ยื่นต่อ ก.ล.ต. ระบุว่าถือหุ้น iShares Bitcoin Trust ETF ประมาณ 10.4 ล้านหุ้น คิดเป็นมูลค่าประมาณ 356 ล้านดอลลาร์สหรัฐ และเพิ่มการถือครอง iShares Ethereum Trust ETF เป็นประมาณ 1.17 ล้านหุ้น นอกจากนี้ยังรายงานสถานะใหม่ในผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวข้องกับ XRP ของเกรย์สเกลและบิตไวส์ ขณะเดียวกันก็ลดสถานะในหุ้นบริษัทขุดบิตคอยน์หลายแห่ง ธนาคารลูมิ ธนาคารใหญ่ที่สุดของอิสราเอล เตรียมจับมือกับกาแล็กซี ดิจิทัล เพื่อให้บริการซื้อขายบิตคอยน์ อีเธอเรียม และโซลานา แก่ลูกค้าตั้งแต่ต้นปี 2027

ไมค์ โนโวแกรตซ์ ซีอีโอของกาแล็กซีดิจิทัล กล่าวว่า การขาดดุลการใช้จ่ายจำนวนมหาศาลของรัฐบาลสหรัฐเป็นเหตุผลสำคัญที่ทำให้เขายังคงมองโลกในแง่ดีต่อบิตคอยน์ เขาชี้ว่าหนี้สาธารณะที่เพิ่มขึ้นและการใช้จ่ายเกินดุลอย่างต่อเนื่องเป็นปัจจัยที่อาจผลักดันให้นักลงทุนหันมาหาสกุลเงินดิจิทัลนี้มากขึ้นในฐานะสินทรัพย์รักษามูลค่า โนโวแกรตซ์ยืนยันมานานแล้วว่าบิตคอยน์ทำหน้าที่เป็นเครื่องมือป้องกันความเสี่ยงจากนโยบายการคลังและการเงินที่เกินพอดี ความเห็นของเขามีขึ้นในขณะที่ราคาบิตคอยน์ยังคงผันผวนท่ามกลางความไม่แน่นอนของเศรษฐกิจมหภาคในวงกว้าง

ธนาคารแห่งนิวยอร์ก เมลลอน คอร์ปอเรชัน เสร็จสิ้นการออกหุ้นกู้ไม่ด้อยสิทธิชนิดอัตราดอกเบี้ยลอยตัว 3 รุ่น รวมมูลค่า 2.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ เมื่อต้นเดือนสิงหาคม 2026 โดยมีอายุครบกำหนดในปี 2030 และ 2034 พร้อมประกาศความร่วมมือด้านการดูแลและstaking สินทรัพย์ดิจิทัลกับกาแล็กซี ดิจิทัล อิงก์ การออกหุ้นกู้ครั้งนี้ช่วยเพิ่มความยืดหยุ่นด้านเงินทุน ขณะที่ความร่วมมือกับกาแล็กซี ดิจิทัล ขยายแพลตฟอร์มการดูแลสินทรัพย์ดิจิทัลของบีเอ็นวายไปสู่บริการstaking โดยผสานกับบริการเดิม เช่น การดูแลสินทรัพย์ การบัญชีกองทุน และการรายงานภาษี ความร่วมมือนี้สอดคล้องกับความพยายามของบีเอ็นวายในการยกระดับระบบเน็กเซนและรูปแบบการดำเนินงานดิจิทัล ซึ่งนักลงทุนมองว่าเป็นหัวใจสำคัญในการปลดล็อกประสิทธิภาพการดำเนินงาน เรื่องเล่าของบีเอ็นวายคาดการณ์รายได้ 24.4 พันล้านดอลลาร์ และกำไร 7.4 พันล้านดอลลาร์ ภายในปี 2029 โดยต้องมีการเติบโตของรายได้ปีละ 4.4 เปอร์เซ็นต์ และกำไรเพิ่มขึ้น 1.4 พันล้านดอลลาร์ จากระดับ 6.0 พันล้านดอลลาร์ในปัจจุบัน สมาชิกชุมชนซิมพลี วอลล์ สตรีท ประเมินมูลค่ายุติธรรมของบีเอ็นวายไว้ระหว่าง 147.50 ถึง 166.21 ดอลลาร์สหรัฐ

Galaxy Digital จัดการประชุมรายงานผลประกอบการไตรมาสที่สองของปี 2026 เมื่อวันพุธที่ 5 สิงหาคม 2026 โดยรายงานผลขาดทุนสุทธิตามมาตรฐานบัญชี GAAP จำนวน 85 ล้านดอลลาร์สหรัฐ หรือ 0.09 ดอลลาร์ต่อหุ้น และกำไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อม และค่าตัดจำหน่ายที่ปรับปรุงแล้วทั่วทั้งบริษัทติดลบ 77 ล้านดอลลาร์ ไมเคิล โนโวแกรตซ์ ผู้ก่อตั้งและประธานเจ้าหน้าที่บริหาร กล่าวว่าไตรมาสนี้เป็นช่วงแห่งการเปลี่ยนแปลง โดยเน้นย้ำการส่งมอบเฟสแรกของศูนย์ข้อมูล Helios ได้ตามกำหนดและอยู่ในงบประมาณ ซึ่งนำกำลังไฟฟ้าสำคัญ 133 เมกะวัตต์แรกให้แก่ CoreWeave และสร้างกำไรขั้นต้นที่ปรับปรุงแล้ว 20 ล้านดอลลาร์ และกำไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อม และค่าตัดจำหน่ายที่ปรับปรุงแล้ว 11 ล้านดอลลาร์ให้แก่กลุ่มธุรกิจศูนย์ข้อมูล บริษัทยังเสร็จสิ้นการจัดหาเงินทุนตราสารหนี้ให้ผลตอบแทนสูงมูลค่า 3.5 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์ของบริษัท เพื่อใช้เป็นเงินทุนสำหรับเฟสที่สองของ Helios และเข้าซื้อที่ตั้งศูนย์ข้อมูลใหม่สามแห่งในรัฐเท็กซัส ทำให้ท่อส่งโครงการพัฒนามีศักยภาพกำลังไฟฟ้ารวมมากกว่า 5.7 กิกะวัตต์ ในด้านสินทรัพย์ดิจิทัล Galaxy ได้ลงนามข้อตกลงหลายปีกับ Bank of New York เพื่อทำหน้าที่เป็นพันธมิตรด้านการออกแบบโครงสร้างพื้นฐานสินทรัพย์ดิจิทัล เปิดตัวผลิตภัณฑ์ Galaxy Onchain Financing Rate ด้วยยอดปล่อยสินเชื่อเกือบ 300 ล้านดอลลาร์ และรายงานกำไรขั้นต้นที่ปรับปรุงแล้ว 66 ล้านดอลลาร์ในกลุ่มธุรกิจสินทรัพย์ดิจิทัล เพิ่มขึ้นร้อยละ 34 เมื่อเทียบรายไตรมาส แม้ราคาคริปโตจะปรับตัวลดลงเป็นเลขสองหลัก บริษัทปิดไตรมาสด้วยสินทรัพย์รวม 10.8 พันล้านดอลลาร์ ส่วนของผู้ถือหุ้นรวม 2.7 พันล้านดอลลาร์ และเงินสดและสเตเบิลคอยน์ 2.5 พันล้านดอลลาร์

Rosenblatt Securities คงคำแนะนำ ซื้อ และราคาเป้าหมาย 35 ดอลลาร์ สำหรับ Galaxy Digital ซึ่งบ่งชี้ถึง upside 74% จากราคาอ้างอิง 20.13 ดอลลาร์ในบทวิเคราะห์ นักวิเคราะห์ Chris Brendler กล่าวว่า การแล้วเสร็จของ Helios เฟสแรก และ pipeline ที่เกิน 5.7 กิกะวัตต์ ช่วยลดความเสี่ยงด้านการดำเนินการของกลยุทธ์ศูนย์ข้อมูลของ Galaxy Rosenblatt ปรับเพิ่มประมาณการรายได้ไตรมาสสามเป็น 7.81 พันล้านดอลลาร์ จาก 6.66 พันล้านดอลลาร์ แต่ปรับลด EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วเหลือ 15.6 ล้านดอลลาร์ จาก 68 ล้านดอลลาร์ ส่วนประมาณการ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วทั้งปี 2026 ปรับลดลงเป็นขาดทุน 236.4 ล้านดอลลาร์ จากขาดทุน 300,000 ดอลลาร์ ขณะที่ประมาณการปี 2027 เพิ่มขึ้นเป็น 273.7 ล้านดอลลาร์ จาก 272.2 ล้านดอลลาร์ มุมมองที่ปรับใหม่นี้เกิดขึ้นหลังผลประกอบการไตรมาสสองของ Galaxy ซึ่งรวมถึงขาดทุนสุทธิ 85 ล้านดอลลาร์ และขาดทุน EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว 77 ล้านดอลลาร์ โดยกลุ่มธุรกิจ Data Centers สร้างรายได้ 26 ล้านดอลลาร์ และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว 11.5 ล้านดอลลาร์ ในไตรมาสแรกที่มีรายได้

Sharplink และ Galaxy Digital ได้ร่วมกันเปิดตัวกองทุน Galaxy Sharplink Onchain Yield Fund ซึ่งเป็นเครื่องมือสำหรับสถาบันรูปแบบใหม่ที่มีเงินทุนผูกพัน 125 ล้านดอลลาร์ กองทุนนี้บริหารโดย Galaxy ประกอบด้วยเงิน 100 ล้านดอลลาร์ที่หนุนโดยคลัง ETH ที่ถูกสเตกของ Sharplink และอีก 25 ล้านดอลลาร์จาก Galaxy โดยมีเป้าหมายที่จะจัดสรรเงินทุนไปยังกลยุทธ์ผลตอบแทนออนเชนและการลงทุนที่ระบุไว้ ซึ่งถือเป็นโมเดลใหม่สำหรับคลังของบริษัทที่ต้องการผลตอบแทนแบบมีการบริหารความเสี่ยง Galaxy นำประสบการณ์ด้านสถาบันและการควบคุมความเสี่ยงที่เข้มงวดมาใช้ ในขณะที่ Sharplink มองว่ากองทุนนี้เป็นการจัดสรรที่มีวินัยเพื่อทำให้คลัง ETH ของตนมีประสิทธิผลมากขึ้น การเปิดตัวครั้งนี้ช่วยกระชับความร่วมมือระหว่างสองบริษัท และเพิ่มกลยุทธ์ออนเชนระดับสถาบันที่มีขนาดใหญ่เป็นรายแรกให้กับแพลตฟอร์มการจัดการสินทรัพย์ของ Galaxy

เวลส์ ฟาร์โก และธนาคารแห่งนิวยอร์ก เมลลอน กำลังขยายขีดความสามารถด้านสินทรัพย์ดิจิทัลให้เหนือกว่าการดูแลคริปโตแบบดั้งเดิม เวลส์ ฟาร์โก ได้ประกาศเปิดตัวเงินฝากโทเค็นสำหรับลูกค้าองค์กร เพื่อให้สามารถชำระเงินและหักบัญชีบนเชนแบบเรียลไทม์ ขณะที่บีเอ็นวายได้ร่วมมือกับกาแล็กซี ดิจิทัล เพื่อเพิ่มบริการสเตกกิ้งบนแพลตฟอร์มดูแลสินทรัพย์ดิจิทัลของตน โดยขึ้นอยู่กับการอนุมัติจากหน่วยงานกำกับดูแล เวลส์ ฟาร์โก ยังเข้าร่วมในเครือข่ายเงินฝากโทเค็นที่ใช้ร่วมกันกับเจพีมอร์แกน แบงก์ ออฟ อเมริกา และซิตี้กรุ๊ป ผ่านเดอะเคลียริงเฮาส์ โดยมีเป้าหมายเพื่อให้สามารถชำระเงินบนบล็อกเชนตลอด 24 ชั่วโมงทุกวัน และการหักบัญชีข้ามพรมแดน ความร่วมมือของบีเอ็นวายต่อยอดจากการขยายความร่วมมือกับเซอร์เคิล อินเทอร์เน็ต กรุ๊ป ในเดือนมิถุนายน 2026 เพื่อสนับสนุนเหรียญยูเอสดีซีบนแพลตฟอร์มดูแลของตน แม้ว่าโครงการเหล่านี้ไม่น่าจะส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อผลประกอบการทางการเงินในระยะใกล้ แต่ก็แสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นของธนาคารในการพัฒนาตัวเองไปพร้อมกับพลวัตของตลาดที่เปลี่ยนแปลง และอาจสนับสนุนการเติบโตในระยะยาว

Galaxy Digital และ BNY จับมือเป็นพันธมิตรด้านบริการสเตกสินทรัพย์ดิจิทัลสำหรับนักลงทุนสถาบัน โดยผสานฟังก์ชันสเตกเข้ากับโครงสร้างพื้นฐานด้านการรับฝากทรัพย์สินของ BNY เพื่อให้ได้รับผลตอบแทนโดยไม่ต้องย้ายสินทรัพย์ออกนอกการดูแล BNY เป็นหนึ่งในผู้รับฝากทรัพย์สินรายใหญ่ที่สุดของโลก ดูแลและบริหารสินทรัพย์มูลค่า 62 ล้านล้าน 6 แสนล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2026 ความร่วมมือครั้งนี้จะขยายธุรกิจไปสู่บริการสเตกที่ผสานรวมกับการบัญชีกองทุนและการรายงานภาษี Galaxy จะเป็นผู้ให้บริการโครงสร้างพื้นฐานด้านสเตกและเป็นพันธมิตรออกแบบแพลตฟอร์มให้กับ BNY อย่างไรก็ตาม การเปิดให้บริการขึ้นอยู่กับการอนุมัติจากหน่วยงานกำกับดูแล โดยยังไม่มีการเปิดเผยวันเริ่มต้นหรือสินทรัพย์ที่รองรับ ในสหรัฐอเมริกา จดหมายตีความของ OCC เมื่อเดือนมีนาคม 2025 ได้อนุญาตให้ธนาคารรับฝากสินทรัพย์ดิจิทัลและเข้าร่วมตรวจสอบโหนด ซึ่งช่วยหนุนให้ธนาคารขนาดใหญ่เข้าสู่ตลาด ขณะที่ในญี่ปุ่น ธนาคารยังถูกจำกัดการดำเนินธุรกิจสินทรัพย์ดิจิทัลโดยตรง และบริการแบบครบวงจรที่รวมการรับฝากและผลตอบแทนสำหรับนักลงทุนสถาบันยังไม่ได้รับการพัฒนา

Galaxy Digital ให้คำมั่นว่าจะทุ่มเงินสูงสุด 5 ล้านดอลลาร์ เพื่อปกป้องบิตคอยน์จากคอมพิวเตอร์ควอนตัมในอนาคตที่อาจเจาะอัลกอริทึมลายเซ็นดิจิทัลของมันได้ ภัยคุกคามนี้มุ่งเป้าไปที่อัลกอริทึมลายเซ็นดิจิทัลบนเส้นโค้งวงรีซึ่งใช้พิสูจน์ความเป็นเจ้าของ โดยคอมพิวเตอร์ควอนตัมที่มีพลังมากพออาจใช้ประโยชน์จากจุดนี้เพื่อกู้คืนกุญแจส่วนตัวจากรายละเอียดกระเป๋าสาธารณะ ประมาณหนึ่งในสามของบิตคอยน์ทั้งหมดมีกุญแจสาธารณะเปิดเผยอยู่บนเชนแล้ว และการคาดการณ์ว่าคอมพิวเตอร์เช่นนั้นจะเกิดขึ้นเมื่อใดมีตั้งแต่ 5 ถึง 40 ปี อุปสรรคหลักในการลดภัยคุกคามนี้คือด้านสังคมและองค์กร เนื่องจากข้อเสนอปรับปรุงบิตคอยน์อย่าง BIP-360 และ BIP-361 ที่เป็นที่ถกเถียง ต้องเผชิญความท้าทายในการหาฉันทามติจากนักพัฒนา

ผู้ให้บริการประกันภัยสินทรัพย์ดิจิทัล โซเทอร์ อินชัวร์ ได้ปิดการระดมทุนรอบซีรีส์บีรอบแรกแล้ว โดยมีกาแล็กซี ดิจิทัล เป็นผู้นำการลงทุน คอยน์เบส เวนเจอร์ส และแฟรงคลิน เทมเพิลตัน เข้าร่วมเป็นนักลงทุนรายใหม่ ขณะที่เบรแวน ฮาวเวิร์ด ดิจิทัล และนักลงทุนรายเดิมอื่นๆ ยังคงให้การสนับสนุนต่อไป คาดว่าจะมีการปิดรอบที่สองในอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า และเมื่อเสร็จสิ้น การระดมทุนรอบซีรีส์บีจะทำให้ยอดระดมทุนรวมของโซเทอร์ อินชัวร์ อยู่ที่ 86.3 ล้านดิรฮัม พร้อมด้วยบิตคอยน์กว่า 500 เหรียญ และอีเธอเรียมอีก 2,000 เหรียญ เงินทุนนี้จะสนับสนุนแผนการเติบโต ซึ่งรวมถึงการรับประกันภัย การพัฒนาเทคโนโลยี และการขยายตลาดหลัก โซเทอร์ อินชัวร์ มีสำนักงานใหญ่ในอาบูดาบี และดำเนินงานจากเบอร์มิวดา โดยมีสำนักงานเพิ่มเติมในลอนดอน นิวยอร์ก และดูไบ

Galaxy Digital ประกาศว่า Galaxy Helios Data Centers II LLC ซึ่งเป็นบริษัทย่อย ได้ตั้งราคาเสนอขายหุ้นกู้มีประกันชนิดเอกชน วงเงิน 3.507 พันล้านดอลลาร์ อัตราดอกเบี้ยร้อยละ 9.875 ครบกำหนดปี 2031 เงินที่ได้สุทธิจะนำไปใช้เป็นส่วนหนึ่งของการพัฒนาและก่อสร้างอาคารสองหลัง ซึ่งประกอบด้วยห้องข้อมูลแปดห้อง มีกำลังการผลิตไฟฟ้ารวม 400 เมกะวัตต์ และกำลังการผลิตไอทีสำคัญ 260 เมกะวัตต์ บนพื้นที่ประมาณ 260 เอเคอร์ ในเขตดิคเกนส์ รัฐเท็กซัส และเพื่อสำรองหนี้สิน หุ้นกู้มีดอกเบี้ยร้อยละ 9.875 ต่อปี ชำระเป็นเงินสดทุกครึ่งปีในวันที่ 1 กุมภาพันธ์ และ 1 สิงหาคม ของแต่ละปี เริ่มตั้งแต่ปี 2027 และครบกำหนดในวันที่ 1 สิงหาคม 2031 หุ้นกู้ได้รับการค้ำประกันเต็มจำนวนและไม่มีเงื่อนไขโดย Galaxy Helios II LLC และมีหลักประกันลำดับแรกเหนือทรัพย์สินเกือบทั้งหมดของผู้ออกและผู้ค้ำประกัน ยกเว้นทรัพย์สินบางส่วนและส่วนได้เสียในหุ้นทั้งหมดของผู้ออกที่ถือโดยบริษัทแม่โดยตรง คาดว่าการเสนอขายจะเสร็จสิ้นในวันที่ 28 กรกฎาคม

Galaxy Digital กำลังวางแผนขายหุ้นกู้ขยะมูลค่า 3.5 พันล้านดอลลาร์เพื่อระดมทุนขยายศูนย์ข้อมูลปัญญาประดิษฐ์ Helios ใน Dickens County รัฐเท็กซัส บริษัทจะใช้เงินที่ได้จากการเสนอขายตราสารหนี้ที่ให้ผลตอบแทนสูงครั้งแรกนี้เพื่อสนับสนุนการเติบโตของวิทยาเขต ซึ่งได้รับการอนุมัติจากหน่วยงานกำกับดูแลให้ใช้พลังงานสูงสุด 1.6 กิกะวัตต์สำหรับ AI และการประมวลผลสมรรถนะสูง ก่อนหน้านี้ในเดือนกรกฎาคม Galaxy Digital ประกาศว่า CoreWeave ได้ลงนามสัญญาเช่าพื้นที่ประมวลผลระยะเวลา 15 ปีที่ไซต์ดังกล่าว ซึ่งเป็นสัญญาที่คาดว่าจะสร้างรายได้ต่อปีมากกว่า 1 พันล้านดอลลาร์ เฟสแรกของโครงการ Helios เสร็จสมบูรณ์แล้ว โดยการก่อสร้างเฟสถัดไปมีกำหนดเริ่มในปี 2027 Galaxy Digital เข้าร่วมกับผู้พัฒนาโครงสร้างพื้นฐาน AI รายอื่นที่เข้าสู่ตลาดตราสารหนี้ที่ให้ผลตอบแทนสูงของสหรัฐ ซึ่งตามข้อมูลของ Bloomberg การเสนอขายในลักษณะนี้ระดมทุนได้แล้ว 28 พันล้านดอลลาร์ในปีนี้

Galaxy Digital บริษัทสินทรัพย์ดิจิทัลรายใหญ่ของสหรัฐ ประกาศเมื่อวันที่ 16 กรกฎาคมว่า ได้เปิดตัวบริการสนับสนุนการจัดการ DeFi สำหรับนักลงทุนสถาบันในชื่อ Galaxy Curator โดยบริการนี้จะช่วยให้นักลงทุนสถาบันและองค์กรต่างๆ สามารถนำสเตเบิลคอยน์ที่ถือครองอยู่ไปปล่อยกู้ผ่านโปรโตคอล DeFi อย่าง Morpho เพื่อรับผลตอบแทนได้ ณ เดือนกรกฎาคม มีสินทรัพย์ฝากอยู่ใน Morpho มากกว่า 13 พันล้านดอลลาร์ โดยมีผู้ใช้งานอย่าง Coinbase, Kraken และ Binance เป็นต้น ใน Galaxy Curator นั้น Galaxy จะเป็นผู้คัดเลือกตลาดสินเชื่อบน Morpho จัดสรรเงินทุน และบริหารความเสี่ยง ในขณะที่สินทรัพย์จะถูกจัดการบน Morpho ผู้ใช้งานจึงไม่จำเป็นต้องโอนสิทธิ์การจัดการสินทรัพย์ให้กับ Galaxy การเข้าใช้งานต้องใช้ Fireblocks Earn ซึ่งเป็นโครงสร้างพื้นฐานสินทรัพย์ดิจิทัลสำหรับนักลงทุนสถาบันของ Fireblocks ทำให้ลูกค้าสถาบันกว่า 2,400 รายสามารถเข้าถึงได้โดยคงขั้นตอนการอนุมัติและการจัดการนโยบายเดิมไว้ มีรูปแบบการจัดการสองแบบ ได้แก่ แบบความเสี่ยงต่ำที่ใช้คริปโทเคอร์เรนซีหลักเป็นหลักประกัน และแบบที่มุ่งผลตอบแทนสูงขึ้นด้วยหลักประกันที่หลากหลายกว่า โดย ณ วันที่ 17 กรกฎาคม ผลตอบแทนสุทธิของแบบความเสี่ยงต่ำอยู่ที่ร้อยละ 3.38 ต่อปีสำหรับ USDC และร้อยละ 3.09 ต่อปีสำหรับ USDT

Bitmine Immersion Technologies ได้ซื้อ Ether เพิ่มอีก 20,500 เหรียญ มูลค่า 35.92 ล้านดอลลาร์ ผ่าน Galaxy Digital ทำให้ยอดถือครอง Ethereum ทั้งหมดอยู่ที่ประมาณ 5.74 ล้าน ETH หรือคิดเป็นประมาณ 4.8% ของอุปทานหมุนเวียนของเหรียญทางเลือกนี้ การเข้าซื้อครั้งนี้เกิดขึ้นหลังจากการซื้อ 40,000 ETH มูลค่า 71.6 ล้านดอลลาร์ เมื่อหนึ่งวันก่อนหน้าผ่าน FalconX และ Kraken Ethereum ส่วนใหญ่ของ Bitmine ถูกนำไป stake เพื่อสร้างผลตอบแทน พร้อมกับคงความเสี่ยงในระยะยาว หุ้น Bitmine ปิดตลาดปรับขึ้นประมาณ 2% อยู่ที่ราว 14.98 ดอลลาร์ ขณะที่ Ethereum ปรับขึ้นเกือบ 3% ไปอยู่ที่ประมาณ 1,792 ดอลลาร์

นักวิเคราะห์จาก Rosenblatt Securities นายคริส เบรนด์เลอร์ กล่าวว่า การเทขายหุ้นที่เกี่ยวข้องกับคอมพิวเตอร์สมรรถนะสูงเมื่อเร็วๆ นี้ มากเกินไป สร้างโอกาสในการเข้าซื้อหุ้น Galaxy Digital และ Cipher Digital โดย Galaxy Digital ร่วงลง 22% ในช่วงสองสัปดาห์ก่อนหน้า ขณะที่ Cipher Digital ลดลง 13% ณ วันที่เผยแพร่บันทึกเมื่อวันที่ 2 กรกฎาคม การเทขายรุนแรงขึ้นหลังจากรายงานของ Bloomberg เมื่อวันที่ 1 กรกฎาคมว่า Meta Platforms กำลังสร้างระบบคลาวด์ที่มุ่งเป้าไปที่ลูกค้าภายนอก ทำให้เกิดความกังวลว่าอาจกลายเป็นคู่แข่งในกลุ่มนีโอคลาวด์ นายเบรนด์เลอร์ปฏิเสธความกลัวดังกล่าว โดยเขียนว่าบริษัทไม่มองข่าวของ Meta ว่าเป็นสัญญาณลบต่ออุปสงค์ และชี้ไปที่การประเมินของเพื่อนร่วมงานว่าเรื่องนี้ดูเหมือนเป็นเรื่องเฉพาะบริษัท โดยไม่มีข้อบ่งชี้ถึงการเปลี่ยนแปลงในอุปสงค์ตามสัญญา เขาเน้นย้ำถึงการเปิดรับโดยตรงของ Galaxy Digital ต่อ CoreWeave โดยวิทยาเขตศูนย์ข้อมูล Helios ของบริษัทขยายความร่วมมือเพิ่มอีก 133 เมกะวัตต์ของโหลดไอทีสำคัญ ทำให้ CoreWeave ผูกพันกับปริมาณการใช้ไฟฟ้ารวมที่ได้รับอนุมัติ 800 เมกะวัตต์ของไซต์ สำหรับ Cipher Digital นายเบรนด์เลอร์กล่าวว่าการปรับฐานขยายช่องว่างการประเมินมูลค่าที่มีอยู่อย่างต่อเนื่อง และมองว่าการลดลงเป็นจุดเข้าซื้อที่ถูกกว่าในธีมการเปลี่ยนผ่านจากนักขุดสู่ HPC โดยไม่มีสัญญาณของปัจจัยพื้นฐานที่ถดถอย